Tristan, Neffe des Königs von Cornallis, soll verlobt werden. Der junge Mann ist wenig angetan von seiner Zukünftigen und tritt die Flucht an. Er lebt fortan unerkannt als Spielmann. Als Erzfeind Morold eine unverschämt hohe Steuer am Hofe eintreiben will, beschließt Tristian einzugreifen. Mit dem magischen Schwert der Kelten, das er von seinem Vater geerbt hat, tötet er den Feind in einem fairen Duell. Doch auch Tristan bleibt nicht verschont. Er wird vergiftet und ihm droht der Tod. Auf seiner Suche nach einem Gegenmittel kehrt Tristan nach Irland zurück, wo ihm die schöne Isolde begegnet. Ausgerechnet sie, für die Tristans Herz entflammt, ist die Nichte seines größten Feindes. Und damit nicht genug. Der König von Cornallis soll Isolde heiraten, um für Frieden zwischen Frankreich und Irland zu sorgen. Tristan ist unendlich traurig, doch er zieht sich zurück. Als er aber erfährt, dass Ganelon, der Vertraute des französischen Königs, die Herrschaft an sich reißen und den König stürzen will, rettet er seinem Onkel in letzter Sekunde das Leben. Aus Dankbarkeit verzichtet dieser auf die Heirat mit Isolde. Tristan wird neuer König von Cornallis und heiratet seine große Liebe.